मुंबई: मॉरीशस कैबिनेट के एक फैसले से जल्द ही भारतीय कर अधिकारियों को विदेशी निवेशकों की अपतटीय शाखाओं पर सीधे सवाल उठाने की अधिक शक्तियां मिल जाएंगी, अगर उन्हें संदेह है कि ऐसी संस्थाएं कर से बचने के मुख्य इरादे से बनाई गई थीं।
मॉरीशस कैबिनेट ने पिछले हफ्ते दोहरे कराधान और राजकोषीय चोरी से बचने के लिए भारत और मॉरीशस के बीच समझौते में संशोधन के लिए 2024 कर प्रोटोकॉल की पुष्टि की।
मॉरीशस पीएमओ द्वारा जारी बैठक की मुख्य बातों के अनुसार, यदि निवेश का एक मुख्य उद्देश्य कर संधि से लाभ प्राप्त करना है तो दोहरे कराधान बचाव समझौते (डीटीएए) के तहत लाभ से इनकार किया जा सकता है। कर भाषा में, यह ओईसीडी ढांचे पर आधारित प्रमुख उद्देश्य परीक्षण (पीपीटी) है।
प्रत्यक्ष विदेशी और पोर्टफोलियो निवेशक, भारतीय प्रतिभूतियों पर दांव लगाते हुए, मॉरीशस, सिंगापुर और साइप्रस जैसे न्यायक्षेत्रों में कंपनियां और वाहन स्थापित करते हैं जिनकी भारत के साथ संधियाँ कर रियायतें प्रदान करती हैं।
वर्तमान में, एक कर निर्धारण अधिकारी सामान्य एंटी-अवॉइडेंस रूल्स (जीएएआर) या अदालतों द्वारा निर्धारित न्यायिक दुरुपयोग-विरोधी प्रावधानों को लागू करके मॉरीशस संधि के लाभों को चुनौती दे सकता है। हालाँकि, GAAR पर अंतिम निर्णय एक उच्च-स्तरीय वैधानिक पैनल पर निर्भर करता है, जबकि GAAR की तरह न्यायिक दुरुपयोग विरोधी दृष्टिकोण, इस विश्वास पर आधारित है कि निवेश इकाई की संरचना एक दिखावा है।
इसकी तुलना में, प्रोटोकॉल, एक बार भारत द्वारा अनुसमर्थित होने के बाद, आयकर (आईटी) विभाग के अधिकारियों को सीधे पीपीटी लागू करने की अनुमति देगा, जिसके तहत मॉरीशस कंपनी के पास ‘परिचालन सामग्री’ होने पर भी संधि के लाभों से इनकार किया जा सकता है। यदि कोई कर अधिकारी आश्वस्त है कि लेनदेन या कॉर्पोरेट संरचना का इरादा और तर्क कर से बचना है तो पीपीटी का उपयोग किया जा सकता है।
“पीपीटी एक संधि-आधारित दुरुपयोग-विरोधी नियम है, जो भारत के घरेलू जीएएआर से अलग है, हालांकि दोनों व्यवस्थाएं संभावित रूप से एक ही व्यवस्था पर लागू हो सकती हैं। जबकि सीबीडीटी परिपत्र संख्या 1/2025 ने स्पष्ट किया है कि पीपीटी संभावित रूप से लागू होगा और अप्रैल 2017 से पहले के निवेशों के लिए संधि के मौजूदा ग्रैंडफादरिंग प्रावधानों को परेशान नहीं करेगा, सरकार को विशिष्ट ग्रैंडफादरिंग प्रावधानों के बाहर आने वाली विरासत निवेश संरचनाओं के लिए पीपीटी के आवेदन पर कार्यान्वयन मार्गदर्शन जारी करना चाहिए, ताकि प्रदान किया जा सके। अधिक निश्चितता,” लॉ फर्म खेतान एंड कंपनी के पार्टनर आशीष मेहता ने कहा।
संधि के तहत, मॉरीशस के निवेशकों को 1 अप्रैल, 2017 से पहले खरीदे गए शेयरों की बिक्री के लिए भारत में पूंजीगत लाभ कर से छूट दी गई है। इसके अलावा, मॉरीशस के सभी निवेशों पर, लेनदेन की तारीख के बावजूद, 5% का कम लाभांश कर है, जबकि विदेशी पोर्टफोलियो निवेशकों (एफपीआई) के इक्विटी व्युत्पन्न लाभ कर से मुक्त हैं। यदि कर अधिकारी के पास ऐसे सभी निवेशों के इरादे पर सवाल उठाने का कारण है तो प्रोटोकॉल पीपीटी को लागू करने की अनुमति देगा।
चार्टर्ड अकाउंटेंट आशीष करुंदिया के अनुसार, टाइगर ग्लोबल के फैसले के बाद आने वाला प्रोटोकॉल इस सिद्धांत को और मजबूत करता है कि संधि लाभ वास्तविक वाणिज्यिक सामग्री वाले निवेशकों के लिए उपलब्ध हैं, न कि मुख्य रूप से कर लाभ प्राप्त करने के लिए स्थापित की गई व्यवस्थाओं के लिए। “एक महत्वपूर्ण पहलू जिस पर ध्यान देने की आवश्यकता है वह प्रोटोकॉल के अनुच्छेद 3 (2) में उपयोग की जाने वाली विशिष्ट भाषा है, जो प्रदान करता है कि यह उन कर योग्य वर्षों के बावजूद लागू होगा जिनसे संबंधित कर संबंधित हैं। समान शब्दों पर ओईसीडी मार्गदर्शन के अनुरूप, यह सुझाव देता है कि संशोधित प्रस्तावना और पीपीटी केवल 7 मार्च, 2024 के बाद किए गए निवेश तक ही सीमित नहीं होंगे। एक बार प्रोटोकॉल लागू होने के बाद, ये प्रावधान 1 अप्रैल या उसके बाद किए गए निवेश के लिए भी प्रासंगिक हो सकते हैं। 2017, “करुंदिया ने कहा।
विदेशी निवेशकों को अमेरिकी निवेश फर्म टाइगर ग्लोबल पर जनवरी 2026 के फैसले से रोक दिया गया था, जब सुप्रीम कोर्ट ने ऑफशोर निवेशकों द्वारा अप्रत्यक्ष हस्तांतरण पर दावा किए गए संधि लाभ और कर राहत का दावा करने के लिए मॉरीशस अधिकारियों से प्राप्त कर निवास प्रमाण पत्र की पर्याप्तता पर सवाल उठाया था। शीर्ष अदालत ने यह भी कहा था कि जिस विदेशी निवेशक पर किसी भी क्षेत्राधिकार में कर नहीं लगता है, उस पर भारत में कर लगाया जा सकता है।
